107 保險代理人、經紀人、公證人專技普考 財產保險代理人 財產保險經營概要 考古題詳解

核心觀念

本題測驗財產保險經營中「費率釐訂」（Ratemaking）之核心精算與法規原則。

• 法規依據：以命題當年（民國 107 年）法規為準，依《保險法》第 144 條及《保險商品銷售前程序作業準則》第 8 條規定，保險商品之費率釐訂應符合「適足性」、「合理性」及「公平性」，並應由精算人員基於客觀精算統計資料簽署負責。（現行法條文架構相同，實務監理要點歷經微調，仍維持此三大核心原則）。
• 費率結構基本公式： 毛保險費（Gross Premium, $G$）由純保險費（Pure Premium, $P$）與附加保險費（Expense Loading, $E$）構成： $G = P + E = \frac{P}{1 - r}$ 其中純保險費 $P = \text{預期損失頻率} \times \text{預期損失幅度}$，用以支應未來賠款；$r$ 為附加費用率（含管銷費用、傭金、合理利潤及危險準備）。
• 三大原則定義：

1. 適足性（Adequacy）：保險費整體收入之「下限」，確保能完全支應理賠賠款、營運費用與法定準備金提存，維護保險人之清償能力（Solvency）。
2. 合理性（Reasonableness）：保險費整體水準之「上限」，保費不得過高，避免保險人獲取超額暴利（Excessive Profits），維護消費者公平負擔。
3. 公平性（Equity）：各個危險群體內部與群體間之「橫向平衡」，落實對等原則，按危險程度高低差別取價，不產生不當歧視與交叉補貼。

解題方法

本題為經典申論題型，解題架構採「三層次論述法」切入：

1. 破題界定：簡述費率釐訂之基本方程式，點出三原則在保險經營學上的定位（適足性為下限、合理性為上限、公平性為橫向分配）。
2. 分項深入論述：依題意逐一針對「適足性」、「合理性」、「公平性」開展，每一項皆依「實質內涵」與「實務釐訂作法（如何符合）」雙軌論述。
3. 綜合平衡結語：說明三大原則並非孤立存在，必須透過精算統計、危險分類與監理回測機制取得動態平衡。

選項分析

本題為申論題，無固定選項。評分焦點在於考生能否精準剖析各原則之內涵與實務遵循機制：

• 「適足性」之檢驗維度：
• 核心重點在於保險公司的財務健全性。若費率不足，將引發惡性殺價競爭、準備金提存不足，最終損及清償能力與被保險人權益。
• 實務作法必須透過精確的大數法則統計、純保費估算、巨災模型（Catastrophe Models）評估及充足的附加費用與危險準備金配置來達成。
• 「合理性」之檢驗維度：
• 核心重點在於保障消費者不被剝削。若特定險種因獨占、寡占或法規強制投保而訂定過高費率，將損及大眾利益。
• 實務作法須透過限制費用率上限、監控綜合比率（Combined Ratio）、控管資本報酬率，並定期檢視賠審經驗進行降費或調整。
• 「公平性」之檢驗維度：
• 核心重點在於危險程度與保費負擔的對價關係（精算公平，Actuarial Fairness）。
• 實務作法倚賴科學的「危險分類制度」（Risk Classification），區隔不同風險等級，依統計數據訂定加減費係數，嚴禁缺乏精算基礎之不當差別待遇。

解題技巧

1. 空間座標記憶法：

• 底線（下限）＝適足性：防止保險公司倒閉，保護全體保戶債權。
• 天花板（上限）＝合理性：防止保險公司暴利，保護投保大眾荷包。
• 橫向光譜＝公平性：同風險同費率、異風險異費率，防止交叉補貼。

2. 常見盲點與陷阱：

• 誤將「合理性」當成「越便宜越好」：合理性是指費率不得過高（Not Excessive），但若過低則會踩破「適足性」底線，危害清償能力。

核心觀念

本題的核心測驗重點為財產保險經營管理中的「危險選擇與控制（Risk Selection and Control）」機制，特別聚焦於道德危險（Moral Hazard）​的防制策略。

1. 道德危險之定義： 指因要保人、被保險人或受益人之不誠實、惡意、不良企圖或詐欺行為（如故意縱火、自毀標的物、浮報損失等），意圖獲取不當保險金，從而人為引發保險事故或擴大損失程度之主觀危險因素。
2. 法規依據（以命題當年民國 107 年法規為準）：

• 保險利益原則（保險法第 14 條）：防止無保險利益者將保險作為賭博或謀財害命之工具。
• 故意行為免責（保險法第 29 條第 2 項）：被保險人或要保人故意致損者，保險人不負賠償責任。
• 惡意複保險無效（保險法第 36 條、第 37 條）：要保人意圖不當得利而為複保險者，契約無效。
• 據實說明義務（保險法第 64 條）：要保人隱匿或為不實說明時，保險人得解除契約。
• 危險發生之通知義務（保險法第 58 條）：限制惡意擴大損害。
• 保險代位權（保險法第 53 條）：落實損害填補，避免被保險人雙重獲利。 （註：上述保險法相關條文精神與現行法均一致。）

3. 經營原則： 財產保險以「損害填補原則」為最高指導原則，任何防範措施皆旨在貫徹「被保險人不得因保險獲得超過實際損失之利益」。

解題方法

本題屬於申論題型，解題架構應依照題意之時間序列，切分為​「承保前（核保階段）」​與​「理賠後（出險階段）」​兩大主軸，從「契約設計」、「核保調查」、「理賠鑑識」及「外部聯防」四個層次開展：

1. 承保事前之防範（事前過濾與抑制）：

• 審查動機與適格性（保險利益、投保目的）。
• 消除資訊不對稱（據實說明、實地查勘）。
• 抑制誘因之條款設計（自負額、共保條款、超額投保限制）。
• 同業資訊共享（產險通報機制）。

2. 理賠事後之防範（事後防杜與追究）：

• 出險時效與現場保全（即時勘驗、防範滅證）。
• 損害核實與單據審查（嚴查損失金額與所有權證明）。
• 專業獨立鑑定（公正人制度、警調與消防鑑定）。
• 異常案件通報與司法追訴（保險犯罪防制中心、刑事詐欺告訴）。

選項分析（申論重點評析）

本題為非選擇題（申論題），閱卷評分關鍵在於能否精準區隔「事前」與「事後」，並提出符合產險實務的具體作法：

1. 承保事前措施之評析：

• 核保調查（Surveying）：實地查勘標的物之實體狀況與營業獲利能力，若企業已面臨破產或庫存滯銷，即為道德危險高風險群。
• 保險金額限制：嚴格落實以「實際現金價值（Actual Cash Value, ACV）」或經專業鑑價之價值為投保上限，嚴禁超額定值保險。
• 契約約束條款：
• 自負額（Deductible）：強制被保險人負擔首額損失，損失金額低於自負額時須自行吸收，消弭自導自演微小事故詐賠之誘因。
• 共保條款（Coinsurance Clause）：要求投保達標的價值一定成數（如 $80\%$），不足額時採比例賠償，約束被保險人維持足額投保之責任心。

2. 理賠事後措施之評析：

• 舉證責任與查核：要求提出完整進銷存帳冊、報稅資料、所有權證明，排除「幽靈庫存」或浮報損失。
• 保險詐欺資料庫比對：查核是否有跨公司密集出險、短期內重複出險之異常紀錄。
• 行使抗辯與拒賠權：一旦掌握被保險人故意行為之具體事證，立即依保險法第 29 條拒賠，或依保險法第 64 條於法定除斥期間內解除契約。

解題技巧

1. 嚴格區分概念： 作答時不可將「道德危險（Moral Hazard，強調故意、詐欺、不誠實）」與「心理危險（Morale Hazard，強調疏忽、怠慢、不在乎）」混為一談。

核心觀念

本題考「任意準備金」與「法定準備金」的區別。以命題當年（民國 107 年）法規為準，保險業準備金可依提存依據及性質區分；任意準備金係保險業依經營需要或主管機關規定，在法定準備金以外提列的準備。

本題所列的紅利分配準備金、投資波動準備金及自願性提列準備金，均屬任意準備金的類型；「特別準備金」則屬法定準備金，故為本題所求。

解題方法

先辨認題目問的是「何者非屬任意準備金」，再將選項分類：

• 屬任意準備金：紅利分配準備金、投資波動準備金、自願性提列準備金。
• 屬法定準備金：特別準備金。

因此，選出與前三者性質不同的特別準備金。

選項分析

核心觀念

本題比較財產保險費率釐定的兩種經驗法：純保費法（Pure Premium Method）與損失率法（Loss Ratio Method）。

純保費法以已發生損失及暴露的危險單位數為基礎，估算每一危險單位所需的純保費，再加計費用與利潤等負載，形成費率。損失率法則比較經驗損失率與目標損失率，並參照現行費率水準，計算費率應調整的幅度。

解題方法

先看兩法的結果有何不同：純保費法直接估計每單位應收多少；損失率法則以現行費率為基準，算出應調高或調低的幅度。因此，若敘述損失率法不需要現行費率資料，就與其計算方式不符。題目官方答案為 B。

選項分析

• (A) 正確。 純保費法以經驗資料中的已發生損失，除以相應的危險單位數量，估算每一危險單位的純保費。其基本概念可表示為：

核心觀念

經驗費率法（experience rating）是以被保險人過去的損失經驗為依據，調整其所屬風險分類的基準費率，據以決定該被保險人未來期間適用的費率。其目的在反映個別被保險人的實際風險差異：過去損失經驗較差者，費率可能上調；較佳者，費率可能下調。

經驗費率調整幅度會受到損失資料可信度與充分性的影響，因此較適合有較多損失資料的大型被保險人。

解題方法

辨別各選項的關鍵，在於確認經驗費率採用的是「過去經驗」還是「當期經驗」，以及該經驗用來決定哪一期間的費率。經驗費率依過去損失經驗調整未來費率，並非用當期損失決定當期費率。

選項分析

核心觀念

本題測驗財產保險業監理實務中​「財務業務指標」之分類體系。

依據主管機關（金融監督管理委員會）依《保險法》第 148 條之 1 授權訂定之「保險業各項財務業務指標及表格」申報規定（以命題當年民國 107 年規範為準；現行監理架構亦維持此核心分類）：

1. 業務指標類別：著重於衡量保險業前端營運規模、市場拓展、核保與理賠支出之動態消長（如各類保費收入變動率、賠款變動率等）。
2. 財務指標類別：著重於衡量保險公司之財務結構、資產品質、流動性與獲利能力（如資產報酬率、業主權益報酬率、淨值比率等）。

解題方法

解題切入點在於區分各指標所衡量的​「經濟實質」：

• 凡涉及「保費收入」、「賠款支出」之增減幅度，皆直接反映保險招攬、出險與自留政策等營運業務面，屬於「業務指標」。
• 凡涉及損益表最終淨利、資產負債表權益結構之比率，屬於財務會計與獲利能力面。

其中「業主權益報酬率」（Return on Equity, ROE）之計算公式為： $\text{業主權益報酬率 (ROE)} = \frac{\text{稅後淨利}}{\text{平均業主權益}} \times 100\%$ 此指標係用以衡量股東投入每單位資本所能獲得的淨收益，為標準的「財務獲利能力指標」，故非屬業務指標。

核心觀念

本題測驗「保險資金運用（投資業務）之基本原則」，並與「保險定價／政策性保險營運原則」進行觀念辨析。

保險資金的主要來源為保戶繳納之保費及依法提存之各項準備金（如未滿期保費準備金、賠款準備金、責任準備金等），性質上屬於保險公司對保戶之負債。因此，保險投資業務在追求資產增值的同時，首重維持對保戶的未來清償能力。學理與實務上，保險資金運用必須嚴格遵循三大基本原則（部分教科書延伸為四大原則）：

1. 安全性原則（Security / Safety）：本金安全與保本為首要考量。
2. 流動性原則（Liquidity）：資產變現能力，以因應隨時可能的理賠給付。
3. 收益性原則（Profitability / Yield）：追求長期穩定報酬以支應預定利率與營運成本。
4. 公益性／公共性原則（Public Interest）：兼顧社會責任與配合國家經濟建設（輔助原則）。

相關法源依據為《保險法》第 146 條至第 146 條之 9 關於保險業資金運用之規範（以命題當年民國 107 年法規為準；現行法雖歷經部分投資比例與項目微調，但監理原則與風險控管架構不變）。

解題方法

本題採用「概念屬性歸類法」切入：

1. 鎖定業務本質：題目問的是保險資金的「投資業務」應注意之原則。
2. 區分目標屬性：投資的本質在於承擔適度風險以獲取報酬，以確保公司資本適足並履行契約責任。因此投資絕不可能設定以「不賺不賠（無盈無虧）」為目標。
3. 辨識干擾項目：「無盈無虧」屬於精算費率釐訂（收支相等）或政策性保險（如強制汽車責任保險）之經營特質，與商業投資業務所追求的原則相互矛盾，據此可快速選出非屬投資原則者。

核心觀念

在財產保險經營學中，「費率釐訂」（Rate Making）是確保保險公司財務健全、費率具備適足性（Adequacy）、合理性（Fairness）與不公平成本歧視（Not Unfairly Discriminatory）的核心環節。傳統保險理論公認費率釐訂有三大主要方法：

1. 判斷費率釐訂法（Judgment Rating）：依賴核保人專業經驗進行個別評估。
2. 分類費率釐訂法（Class Rating / Manual Rating）：將危險同質者分群，適用同一表定費率。
3. 增減費率釐訂法（Merit Rating）：以分類費率為基礎，依個別危險之優劣進行加減費。

解題方法

本題為標準的觀念定義題，解題切入點在於精確掌握財產保險學中「三大基礎費率釐訂方法」的學理體系：

• 題目明確指出「費率釐訂可分為三種主要方法」，考生應迅速比對學理上的「判斷法」、「分類法」與「增減法（個別法）」。
• 逐一比對選項，剔除屬於三大基本體系之選項，即可抓出混充於其中的干擾項目。

選項分析

• (A) 判斷費率釐訂法（judgement rating）：正確（屬於三大方法之一） 又稱「判斷法」。由核保人員或精算人員依據專業知識、市場經驗及個別危險標的的特性進行個別評估並決定費率。主要適用於巨額危險、性質獨特、缺乏同質性或缺乏過去大量損失統計資料之險種（如海上保險之船體險、大型工程險、特殊藝術品保險等）。

• (B) 分類費率釐訂法（class rating/manual rating）：正確（屬於三大方法之一） 又稱「分類法」或「手冊費率法」。將具有相近損失機率與損失幅度的危險單位歸為同一類別（Class），同一類別的被保險人均適用劃一的單位保險費率。此法大幅降低個別核保評估成本，適用於數量龐大、同質性高的大眾化保險（如自用汽車保險、個人住宅火災及地震保險）。

核心觀念

本題考「硬市場」（hard market）與「軟市場」（soft market）的差異。硬、軟市場描述的是保險市場的供需與承保環境，並非保險商品本身的種類。

硬市場通常表示保險容量較少、承保較嚴格，保險人對費率及承保條件較有主導權，因此屬於賣方市場。軟市場則常見保險容量充足、業者競爭較強，投保人較容易取得保障，屬於買方市場。

解題方法

先判斷題幹描述的市場力量由哪一方掌握：硬市場下，保險人提供的承保容量較有限，投保人較難找到合適保障，保險人因而較能提高費率、收緊承保條件。由此可知，市場優勢在保險人一方，應選「賣方市場」。

題幹提到保險業者擁有被保險人需要的保險商品，重點在保險人掌握供給與承保條件；官方答案 A 符合硬市場的典型特徵。

選項分析

核心觀念

本題考查保險人的承保能量比率（capacity ratio），也就是以保險人的淨值衡量其承擔業務量的能力。監理機關限制業務量與淨值的比例，是為了避免保險人承保過多風險，降低清償能力不足的風險。

本題採用的公式為：

其中，簽單保費反映保險人承接的保費業務量；保戶盈餘（policyholders’ surplus）則是衡量保險人財務承擔能力的淨值指標。

解題方法

題幹已指出，比率是比較「業務量」與「淨值」。因此先辨認兩者對應的指標：

1. 業務量以簽單保費表示。
2. 淨值以保戶盈餘表示。
3. 以業務量除以淨值，得承保能量比率。

所以公式為「簽單保費／保戶盈餘」，選 (A)。

核心觀念

本題考「逆選擇」（adverse selection）的意義。保險人希望承保危險較低、損失發生機率較小的良質危險；但要保人或被保險人的投保傾向，若與保險人的選擇目標相反，例如危險較高者更積極投保，便稱為逆選擇。

解題方法

抓住題幹中的「與保險人所欲選擇良質危險之業務目標恰相違逆」。這描述的是投保人一方的行為傾向，與保險人選擇良質危險的目標相反，正是逆選擇的定義，因此選（B）。

選項分析

核心觀念

本題考的是產險核保時，核保人員蒐集哪些資料來評估保險標的的危險程度與承保條件。常見資料來源包括要保書內容、保險招攬從業人員提供的資訊，以及實地查勘報告。被保險人的理財紀錄通常不是一般核保資訊的典型來源。

解題方法

先看選項是否能直接協助判斷保險標的的危險與承保條件：

• 要保書可取得要保人對標的及相關事項的陳述。
• 招攬從業人員可提供接洽、觀察或說明過程中取得的資訊。
• 實地查勘可了解標的現況與實際風險。
• 理財紀錄主要反映個人或企業的財務狀況，並非一般財產保險核保蒐集標的風險資訊的標準來源。

因此，錯誤的來源為「被保險人之理財紀錄」。

選項分析

核心觀念

本題考保險經營中的「危險差益」。產險公司承保風險後，會依預期損失估算保費；實際賠款低於預期損失時，表示實際發生的危險成本低於原先估計，因而產生危險差益。

可用下式理解：

當實際賠款率小於預期損失率，兩者之差為正，故為危險差益。

解題方法

先辨認題目比較的是「實際賠款率」與「預期損失率」，兩者都反映承保風險的損失經驗，因此屬於危險差異。實際賠款率較低，代表賠付少於預期，對保險人有利，即為危險差益。

選項分析

核心觀念

本題測驗財產保險經營中「理賠管理（Claims Management）」的理賠績效評估指標（Claims Performance Measures）。

理賠部門是保險公司履行保險契約承諾、提供售後服務的核心單位，其經營目標著重於「迅速且公正之賠付」、「控制理賠成本（包含損失防阻與費用支出）」及「維持保戶滿意度與良好公共關係」。因此，理賠績效評量通常涵蓋三大構面：

1. 損失控制構面：如損失率（Loss Ratio）、賠款回收率（代位求償效益）等。
2. 作業成本與效率構面：如理賠費用率（Loss Adjustment Expense Ratio, LAE Ratio）、平均結案日數、案件積壓率（Pending Ratio）等。
3. 服務品質與客訴構面：如平均申訴件數（申訴率）、訴訟案件比率、保戶滿意度等。

解題方法

解題切入點在於區分「單一部門之功能性指標」與「公司整體之經營成果指標」：

• 理賠部門本質上屬於成本與履約服務中心，並非直接營利單位。
• 「利潤」受商品定價、核保篩選、承保能量、資金運用（投資報酬）及全公司營業費用等眾多變數共同影響，屬於保險公司整體經營層次之綜合財務指標，不能、亦不應作為衡量單一理賠人員或理賠部門的績效指標。若以利潤率評核理賠，將產生嚴重的利益衝突與道德風險（例如理賠人員為追求公司利潤而惡意拒賠或苛扣賠款）。

選項分析

• (A) 利潤率：非屬理賠績效評量指標，故為正確選項（符合題意）。 利潤率（如營業利益率、稅後純益率等）反映的是保險公司整體之獲利能力，取決於「核保利潤」與「投資收益」兩大支柱。理賠部門的職責是「合理依約賠付」而非「為公司創造利潤」，因此利潤率不屬於理賠部門之績效評量指標。
• (B) 損失率：屬理賠績效評量指標。

核心觀念

本題測驗產險經營管理中核保績效評量指標（Underwriting Performance Measures）​的定義與公式。

在財產保險經營實務上，評量核保部門或個別核保人員之經營績效，通常包含「業務量／產能指標」、「業務品質／獲利指標」與「作業效率指標」：

1. 簽單保費收入（Gross Written Premiums, GWP）：指保險公司於特定期間內，經核保通過並正式掣發保單所收取之全部保費總額。
2. 簽單件數（Number of Policies Written）：指核保通過並正式出單承保之契約總件數。
3. 平均簽單保費（Average Written Premium per Policy）：屬於業務結構與規模之評估指標，用以衡量每張簽發保單之平均保費規模，其定義公式為： $\text{平均簽單保費} = \frac{\text{簽單保費收入}}{\text{簽單件數}}$

解題方法

由題幹名稱「平均簽單保費」進行語意與統計口徑之推導：

1. 確定分子（總量）： 指標名稱為「簽單保費」，代表分子應為承保產生的總保費規模，即「簽單保費收入」（非扣除再保分出之淨保費，亦非僅含費用成分之附加保費）。
2. 確定分母（平均單位）： 計算「平均每件」之規模時，分子與分母的統計對象必須口徑一致。「簽單保費」來自於已經核保同意並簽署發單之契約，因此分母必須採用「簽單件數」，而非處於進件申請審查階段的「要保件數」。
3. 結論： 兩者相除，即為每張簽發保單平均所創造之保費收入，故對應公式為「簽單保費收入／簽單件數」。

選項分析

核心觀念

本題測驗財產保險經營學中核保人員的組織分工與職責劃分（以命題當年學理與實務慣例為準）。

在現代產險公司的核保組織體系中，核保人員依層級與職能主要分為兩大類：

1. 險種核保人（Line Underwriter，或稱線上核保人、業務核保人）： 屬於第一線的執行人員，直接面對保險業務來源（業務員、保經代、要保人），負責個別保單的日常核保作業，包括危險選擇、價格與費率決定、承保範圍設計與條件限制。
2. 幕僚核保人（Staff Underwriter，或稱總部核保人、政策核保人）： 屬於後勤、研究與管理幕僚，協助高階主管研擬全公司的承保能量、市場策略、產品研發、編撰核保手冊與指引，並監督與查核第一線核保品質。

解題方法

解答本題的切入點在於精確區分​「政策規劃層次（幕僚職責）」​與​「個案執行層次（線上職責）」：

• 凡涉及「宏觀政策制定、規範擬定、市場研究」者，歸屬於幕僚核保人。
• 凡涉及「微觀個案審查、危險篩選、費率套用、承保條件批改」者，歸屬於險種核保人。

選項分析

題目細項檢視：

• ① 協助核保政策之制定：錯誤（非險種核保人任務） 核保政策（Underwriting Policy）界定公司整體的風險胃納、承保險種組合與核保利潤目標，其制定與修訂係由高階管理階層主導，並由幕僚核保人（Staff Underwriter）​進行市場研究、法規分析與精算協調後協助擬定。第一線的險種核保人僅是核保政策的「執行者」，並非政策制定的主責者。

核心觀念

本題考「危險因素」的分類，關鍵在於判斷促使危險事故發生的原因，是否涉及個人故意不誠實的行為。被保險人或相關人員因不誠實、不正直，甚至故意製造事故以詐領保險金，屬於道德危險因素（moral hazard）。

解題方法

先抓題幹中的關鍵語句：「個人不誠實、不正直行為」、「企圖故意促使危險事故發生」及「詐領保險金」。這些描述指向人的道德品格與故意行為，因此選擇道德危險因素。題目不涉及特定法條，無須以法規年度判斷。

選項分析

• (A) 實質危險因素：錯誤。 指存在於標的物或環境中的客觀物理狀況，會增加事故發生機率或損失程度，例如建築物電線老舊、消防設備不足。它不以個人不誠實或故意詐欺為特徵。
• **(B) 怠忽危險因素：錯誤。

核心觀念

本題考大數法則在保險經營上的財務效益。大數法則是指承保大量性質相近、彼此獨立的風險時，實際損失率會逐漸趨近預期損失率，使保險人較能預測整體損失並穩定經營。

其基本效益包括降低平均管理成本、增加可運用資金，並有助於維持保險人的清償能力。風險資本適足率則受資本額、風險暴險與監理計算方式等因素影響，並非大數法則直接帶來的效果。

解題方法

先區分「大數法則直接改善的經營條件」與「須由資本、風險承擔及監理制度決定的資本比率」。題目問何者錯誤，前三者均可視為大數法則帶來的基本財務效益；「增加風險資本適足率」不是其直接效果，因此選 D。

選項分析

• (A) 有助於單位成本之降低：正確。 承保規模擴大後，固定的行政、核保及理賠等費用可分攤至較多保單，平均每單位成本因而降低。

核心觀念

本題考查產險公司的資本適足率（RBC）分級。資本適足率是實際資本與風險資本需求的比率，用來衡量保險公司的資本能否承擔其經營風險；本題依命題當年適用的保險法規判定分級。

解題方法

先將題目給定的百分之一百，對照資本適足率分級標準：

• 資本適足：高於百分之二百。
• 資本不足：百分之二百以下、百分之一百五十以上。
• 資本顯著不足：百分之一百五十以下、百分之五十以上。
• 資本嚴重不足：低於百分之五十。

百分之一百落在「百分之一百五十以下、百分之五十以上」的區間，因此屬於資本顯著不足。

選項分析

核心觀念

本題考《保險業內部控制及稽核制度實施辦法》對保險業總稽核職位的規定。依該辦法，保險業內部稽核單位應置總稽核綜理稽核業務，其職位應相當於副總經理，且不得兼任與稽核工作有相互衝突或牽制的職務。以下以命題當年（民國 107 年）法規為準。

解題方法

題目問的是總稽核的職位「相當於」哪個位階，直接對照法規所定職稱即可：總稽核的職位相當於副總經理，因此選 D。這題考法規記憶與職稱辨識，無須進一步計算。

選項分析

核心觀念

本題考產險業辦理一定金額以上現金收付時的客戶身分確認義務，屬於防制洗錢的法規門檻題。以命題當年（民國 107 年）法規為準，產險業辦理新臺幣 50 萬元以上的單筆現金收付，應確認客戶身分。

解題方法

抓住題幹中的「產險業」、「單筆現金收付」及「多少金額以上」三個關鍵條件，再對應當時規定的門檻：達新臺幣 50 萬元即須辦理身分確認。題目問的是門檻金額，因此直接選擇 50 萬元。

選項分析

核心觀念

本題以命題當年（民國 107 年）之產險業風險管理理論及實務規範為準。考點在於辨析​「產險公司之業務經營風險（承保及營運本業風險）」​與​「財務投資／市場風險」​的本質差異，以及產險與壽險在負債特性上的不同：

1. 業務經營風險（Insurance / Underwriting Operational Risk）：指產險公司在進行招攬、核保、承保、分保及理賠等本業營運過程中所產生的各項風險，主要涵蓋簽單保費風險（費率釐訂不足或承保規模膨脹）、準備金提存風險、巨災風險（天災累積損失）以及業務往來產生的信用風險（再保險人分保攤賠違約、保經代或保戶應收保費倒帳）。
2. 市場／財務投資風險（Market / Financial Risk）：包括利率風險、匯率風險及權益資產價格風險。其中「利率風險」源於市場利率變動對資產與負債評價的影響；由於產險保單絕大多數為一年期以下之短期無儲蓄性質契約，並無長期固定預定利率的給付保證，因此利率風險主要存在於資產端配置，非屬產險之「業務經營風險」（利率風險為長期人身保險業務之核心風險）。

解題方法

以「業務經營本業範疇」與「產壽險負債特性」進行切入歸納：

1. 鎖定題目核心字眼「業務經營風險」：檢視各項風險是否直接由產險的承保、定價、巨災及分保等保險業務流程所引發。
2. 逐項檢視個別風險：

• ① 信用風險：產險公司高度依賴再保險分散風險，若再保人違約將導致嚴重損失；另有應收保費延滯問題，皆為業務營運直接關聯之信用風險。
• ② 巨災風險：天然災害（如地震、颱風、洪水）之累積損失是產險承保業務最核心的威脅。
• ③ 利率風險：外生金融市場變數，屬市場投資風險；且產險保單無長期利率保證，非產險業務經營之核心風險。
• ④ 簽單保費風險：直接關聯核保定價與業務規模，為承保風險之核心。

3. 結論：屬於業務經營風險者為 ①、②、④，對應選項 (B)。

選項分析

個別風險項目分析

• ① 信用風險（屬於業務經營風險）： 產險業務在承保巨額保額或累積風險時，必須辦理分保（再保險）。若再保險公司因財務惡化而無法履行攤回賠款義務，即構成「再保信用風險」；

核心觀念

本題測驗產險公司經營管理中「財務報表分析」與「營運指標體系」之分類。在保險經營學中，保險公司的財務比率通常依評估目的劃分為四大構面：

1. 償債能力指標（Solvency / Liquidity Ratios）：衡量保險人應付短期到期債務、突發理賠現金需求，以及履行中長期保險給付承諾的能力。常見指標包含：流動比率、速動比率、各項責任準備金比率、負債對業主權益比率、資本適足率（RBC）等。
2. 獲利能力指標（Profitability Ratios）：衡量資金運用成果與經營效益，如：投資收益率、資產報酬率（ROA）、業主權益報酬率（ROE）。
3. 營運與承保績效指標（Operating / Underwriting Efficiency Ratios）：衡量核心保險業務的承保品質與控管能力，如：損失率、費用率、綜合率。
4. 成長性與資本變動指標（Growth / Capital Structure Ratios）：衡量業務擴展潛力與資本規模變化，如：保費收入成長率、資產成長率、業主權益變動率。

解題方法

本題之解題核心在於釐清各項比率的「衡量標的」與「財務管理目的」：

1. 區分一般工商業共通之指標（如流動比率）與保險業專屬之特有指標（如準備金比率）。
2. 保險業為高度負債經營之特許金融業，其償債能力分為兩大層次：

• 短期現金流調度（流動性）：能否應付即期負債與突發性理賠給付。
• 承保責任充分度（長期清償力）：保險公司最大負債即為對保戶的各項責任準備金，準備金提存是否充分直接決定未來的清償履約能力。

3. 逐一檢視四項指標，歸入正確的財務構面，即可篩選出屬於償債能力的組合。

選項分析

• ① 業主權益變動率：錯誤。 計算公式為： $\text{業主權益變動率} = \frac{\text{本期業主權益} - \text{前期業主權益}}{\text{前期業主權益}} \times 100\%$ 此指標用以評估公司自有資本擴充的速度與內部盈餘積累之動態趨勢，屬於成長性指標或資本結構變動指標，並非直接衡量對外債務之償付能力。

• ② 流動比率：正確。 計算公式為： $\text{流動比率} = \frac{\text{流動資產}}{\text{流動負債}} \times 100\%$

核心觀念

本題測驗財產保險經營的核心財務指標——核保損益（Underwriting Profit/Loss）​與綜合率（Combined Ratio）​之定義與關聯性。

1. 核保利潤（Underwriting Profit）的定義： 保險公司的營業利潤主要來自兩大支柱：核保利潤與投資利潤。核保利潤係指產險公司單純由保險業務運營所產生的利潤，不計入資金運用（投資）之收益，其計算公式為： $\text{核保利潤} = \text{滿期保費} - (\text{已發生賠款} + \text{理賠費用} + \text{核保與營業費用})$

2. 綜合率（Combined Ratio）公式： 產險業衡量核保績效最客觀的綜合指標為「綜合率」，係由「損失率」與「費用率」相加而成： $\text{綜合率} = \text{損失率} + \text{費用率}$

• 損失率（Loss Ratio）： $\text{損失率} = \frac{\text{已發生賠款} + \text{理賠費用}}{\text{滿期保費}}$
• 費用率（Expense Ratio）： $\text{費用率} = \frac{\text{核保費用（簽單費用與管理費用）}}{\text{保費收入（簽單保費或滿期保費）}}$

3. 綜合率與核保利潤的判斷準則： 核保利潤率與綜合率之關係為： $\text{核保利潤率} = 1 - \text{綜合率}$

• 當 $\text{綜合率} < 1$（或 $< 100\%$）：代表保險費收入足以支應所有賠款與營業費用，公司產生核保利潤。
• 當 $\text{綜合率} > 1$（或 $> 100\%$）：代表保費收入不足以抵付賠款與費用，產生核保損失（核保虧損）。
• 當 $\text{綜合率} = 1$（或 $= 100\%$）：達成核保損益平衡。

解題方法

判斷產險經營是否產生「核保利潤」，必須檢視「總保費收入」是否在扣除「賠款與理賠費用」以及「核保與營業費用」後仍有剩餘：

核心觀念

本題考「自留保費」的計算。保險公司承接保險業務後，扣除分出再保的保費，並加計自其他保險人分入的再保費，即為自留保費：

其中，簽單保費是公司直接承保業務所收取的保費；再保費收入是接受其他保險人分入業務所收取的保費；再保費支出則是公司分出業務時支付給再保險人的保費。

解題方法

依保費的流入與流出判斷：直接承保保費及分入再保費增加公司承擔的保費收入，列為加項；分出再保費交由再保險人承擔，列為減項。因此公式為「簽單保費＋再保費收入－再保費支出」，對應選項 D。

「滿期保費」是依保險期間經過程度認列的保費概念，與本題計算自留保費所用的簽單保費不同。

核心觀念

本題考查產險公司損益表中「營業費用」的科目分類。依本題採用的財產保險業損益表分類，營業費用包括管理費用、業務費用及員工訓練費用；傭金費用不列入這三項營業費用科目。

解題方法

逐項辨認四個名詞是否屬於營業費用的列示科目：

• 管理費用：屬營業費用。
• 業務費用：屬營業費用。
• 傭金費用：不在本題所採用的營業費用科目分類內。
• 員工訓練費用：屬營業費用。

因此，符合者為①、②、④，對應選項（C）。

選項分析

• ① 管理費用：正確。 管理公司營運所發生的相關支出，列為管理費用。
• ② 業務費用：正確。 經營業務所發生的費用，屬營業費用科目。

核心觀念

本題考產險公司的費用率。依本題採用的經營指標，費用率以業務費用與管理費用合計，除以簽單保費收入計算：

分子是承保與經營業務所發生的費用；分母是保險公司簽發保單所收取的簽單保費收入。理賠費用屬於損失成本，不列入此處的費用率分子。

解題方法

先辨認費用率的兩個組成部分：分子看「業務及管理費用」，分母看「簽單保費收入」。再排除把理賠費用列入分子的選項，以及把滿期保費收入作為分母的選項，即可選出符合公式的答案。

選項分析

核心觀念

未滿期保費準備金是保險人就保險期間尚未經過的部分，預留的保費責任準備。採「二十四分法」時，將一年按每月上、下旬分成 24 個半月單位，依保單簽發時點，估算年底尚未經過的保險期間比例。

解題方法

3 月上旬簽發，按二十四分法計算，簽發月份上旬至年底尚有 5 個半月單位：

因此應提存 $\frac{5}{24}$，選項 (B)。

選項分析

核心觀念

本題考「保險商品差異化」的行銷方式。產險公司可透過契約內容、價格與服務等面向，建立商品特色，協助消費者辨識商品差異，並提升市場競爭力。

本題不涉及特定法條或計算公式。

解題方法

逐項判斷四種差異化是否屬於公司可運用的商品行銷方式：

• 契約差異化：調整保障範圍、承保條件、除外責任或附加條款。
• 價格差異化：依商品設計、風險或市場定位呈現不同價格。
• 服務差異化：透過投保諮詢、保全服務、理賠協助等提升服務特色。
• 理賠差異化：本題所採分類中，不列為商品行銷差異化項目。

因此，應選包含①②④、排除③的組合。

選項分析

核心觀念

本題以命題當年（民國 107 年）法規為準（現行法架構亦同）。其核心考點為《保險法》第 144 條第 1 項授權訂定之​《保險商品銷售前程序作業準則》第 4 條，關於保險商品「法定審查方式」之分類。

主管機關為落實監理效率並兼顧市場創新，將保險商品的審查制度明文化，法定審查方式明確區分為兩種：

1. 核准（事前審查制）：指保險業應將保險商品報請主管機關核准，始得銷售。
2. 備查（事後審查制）：指保險業得先行銷售，但應於保險商品銷售後十五個工作日內，報請主管機關或其指定機構備查。

解題方法

1. 歷史制度沿革與定義判定： 我國早期保險商品監理曾採「核准、核備、備查」三軌制。惟主管機關早在民國 95 年推行「保險商品審查新制」全面修正《保險商品銷售前程序作業準則》時，即已廢除「核備」方式，將商品銷售前審查正式簡化並定錨為​「核准」與「備查」二軌制。
2. 區分「審查方式」與「事後監督手段」： 「抽查」係主管機關針對已備查銷售之商品所進行的常態性市場紀律或事後追蹤查核（事後監督機制），並非法律上規範保險商品取得銷售資格的「審查方式」。
3. 對照選項： 符合法定商品審查方式者僅有 ① 備查 與 ③ 核准，組合為 (A)。

選項分析

• 各項目解析：
• ① 備查（正確）：依《保險商品銷售前程序作業準則》第 4 條第 2 款規定，係指保險業於保險商品銷售後十五個工作日內，報請主管機關或其指定機構備查，屬於法定

核心觀念

本題測驗「我國保險業之組織型態」與《保險法》第 136 條的法定限制（以命題當年民國 107 年法規為準，現行法亦同）。

依《保險法》第 136 條第 1 項規定：「保險業之組織，以股份有限公司或合作社為限。但經主管機關核准者，得為其他組織型態。」我國對保險業之設立採嚴格的法定主義，原則上僅限於「股份有限公司」與「合作社」兩種型態。

解題方法

採用「法條直接比對法」與「學理與法制區分法」切入：

1. 法條明確規範：保險市場的經營具有高度公眾性與監理要求，組織設立必須具備《保險法》明文授權。法條僅正面列舉「股份有限公司」與「合作社」。
2. 排除非我國法定型態：「相互保險公司」與「交互保險社」雖屬國際保險學理及英、美、日等國常見之重要組織型態，但在我國法制上均未開放設立。

選項分析

• ① 保險合作社：【正確】 符合《保險法》第 136 條第 1 項規定之法定組織型態。實務上我國產險市場即有依法設立並營運之「有限責任台灣區漁船產物保險合作社」。
• ② 交互保險社：【錯誤】

核心觀念

本題測驗產險經營之收支平衡原則（Principle of Balance of Income and Expenditure）​與費率釐訂基礎。

產險公司在衡量某一特定險種之經營成果與收支平衡時，依據會計上的「權責發生基礎（應計基礎）」與「收入費用配合原則」，不可使用現金收付基礎，而必須精準衡量該期間內真正承擔的危險對價與責任成本：

1. 收入端：

• 滿期保費收入（Earned Premium）：簽單保費扣除當期提存之未滿期保費準備金（淨變動）後，代表在該計算期間內保險責任已經歷、實質賺得的保費收入。
• 投資收益（Investment Income）：保險資金（含各項責任準備金及業主權益）運用所得之收益，現代產險費率釐訂與經營核算均將其納入收入考量。

2. 支出端：

• 已發生賠款（Incurred Losses）：計算式為「已付賠款 $+$ 期末未決賠款準備金 $-$ 期初未決賠款準備金」，包含已報未決（Pending Claims）與未報未決（IBNR）的賠款責任，代表該期間內因危險事故發生所引致的真實損失總額。
• 已發生附加費用（Incurred Expenses）：維持該險種營運所應歸屬之各項業務與管理費用。
• 合理經營利潤（Reasonable Profit Margin）：維持資本適足性及長期穩健經營所需之合理獲利。

其收支平衡方程式為： $\text{滿期保費收入} + \text{投資收益} = \text{已發生賠款} + \text{已發生附加費用} + \text{合理經營利潤}$

解題方法

解題切入點在於​「責任與期間的精確配合」：

1. 產險多屬一年期以下之短年期業務，保單生效日分散於整年中，簽單當下收到的「簽單保費」中，跨年度未到期之責任屬於負債（未滿期保費準備金），唯有責任已消逝的「滿期保費」才是當期真正的營運收入。

核心觀念

本題考產險市場的兩項常見指標：

• 保險滲透度：衡量一國或地區的保險費收入相對於經濟產出的比重，通常以保險費收入除以國內生產毛額（GDP）表示。題目所稱保險費收入與國民生產毛額間的對應關係，正是此指標。
• 保險密度：衡量平均每人負擔或購買的保險費，通常以保險費收入除以人口數表示。

解題方法

先抓題幹中的關鍵字「保險費收入與國民生產毛額間的對應關係」。將保險費收入與經濟總量相比，是在衡量保險市場相對於一國經濟規模的發展程度，因此應選保險滲透度。

常見表示方式為：

核心觀念

本題考「危險同質性原則」及其對產險經營的作用。保險人承保的危險若具有相近的性質與程度，較容易依據過去經驗估計未來損失，並據此訂定公平、適當的保險費；危險特性相近，也有助於讓承保條件與理賠作業較一致。

此原則主要關係到危險分類、損失預測、保費厘定與理賠處理，不是為了降低公司的固定成本。

解題方法

逐項檢視題目列出的目標，判斷它是否直接來自「把相近危險歸在一起經營」：

• 同質危險的損失經驗較有可比性，有助於提高預測準確性。
• 危險分類較合理，有助於依實際危險程度厘定公平保費。
• 承保危險與理賠情形較一致，有助於簡化理賠判斷。
• 固定成本主要受公司規模、組織、人事、設備等因素影響，並非危險同質性原則的直接目標。

因此，①②④符合題意，③不符合。

選項分析

核心觀念

本題考的是財產保險的典型經營特性。財產保險主要填補承保事故造成的實際財物損失，常見特性包括以不定值保險為原則、多屬短期保險，以及保費收入與理賠支出時點不一致時可能出現現金流量核保。它並非以事故發生即給付固定金額的「定額保險」為一般原則。

本題考的是保險經營概念，未涉及特定法條；無須以法規修正作為判斷依據。

解題方法

逐一對照選項與財產保險的通常特性。關鍵在於分辨「損失填補」與「定額給付」：財產保險的給付通常以實際損失為基礎，並受保險金額及損失額等因素限制；定額保險則是在約定事故發生時，依約給付固定金額。兩者性質不同，因此「屬於定額保險」不是財產保險經營的本質。

選項分析

(A) 以不定值保險為原則。 正確。財產價值可能隨時間、市場及使用狀況變動，保險標的價值通常不在締約時即固定為日後理賠的唯一依據；事故發生後，仍須依契約及損失情形處理。故財產保險一般以不定值保險為原則。

核心觀念

本題考「大數法則」在保險經營上的運用原則。大數法則是指：在其他條件相近且個別事件具有隨機性的情況下，觀察的危險單位數愈多，實際損失經驗愈接近期望損失，保險人據以估計損失及安排承保的結果也較穩定。

運用大數法則時，重點包括：

• 危險大量原則：承保的同質危險單位數要足夠多，才能使損失經驗具有統計穩定性。
• 危險分散原則：危險單位應適當分散，避免損失集中於同一地區、同一事故或同一時間，降低單一災害造成大量同時損失的影響。

解題方法

先辨認題幹問的是「大數法則之運用應重視的原則」，再區分與保險經營相關、但不直接構成大數法則運用原則的概念。危險單位「數量足夠」與「適當分散」是本題所考的兩項原則，分別對應②與①，因此選①②。

選項分析

核心觀念

本題考查產險公司的業務經營範疇。產險業務經營涵蓋保險商品的行銷、核保、再保安排及投資運用等環節；但本題官方答案將「投資」排除，因此作答時應依命題所採的業務分類，辨認題目列舉項目中哪些屬於產險業務經營範疇。

解題方法

逐項判斷四項業務是否列入本題所稱的產險業務經營範疇：

• 再保：涉及分散與管理承保風險，屬於產險經營業務。
• 核保：評估承保風險、決定是否承保及承保條件，屬於產險經營業務。
• 投資：保險業資金運用與資產管理，依本題採用的分類不列入所問範疇。
• 行銷：推廣保險商品、招攬業務，屬於產險經營業務。

核心觀念

本題測驗保險財務管理中「槓桿比率」（Leverage Ratios）的定義與指標衡量。 在保險財務分析中，保險公司的主要負債為「各項責任準備金」（如未滿期保費準備金、賠款準備金、特別準備金等），而其自有資本（股東權益或淨值）在傳統保險學理論與美式監理慣例中常稱為「保單所有人權益」（Policyholders' Surplus）。

衡量保險公司經營風險與資本承載能力的指標主要有兩類槓桿：

1. 承保槓桿（Underwriting Leverage）：以「保費收入」相對於「保單所有人權益」之比值，用以衡量承保業務規模對自有資本的壓力（如肯尼法則 Kenny Rule）。
2. 保險槓桿（Insurance Leverage，亦稱責任準備金槓桿）：以「各項責任準備金」相對於「保單所有人權益」之比值，其公式為： $\text{保險槓桿} = \frac{\text{各種責任準備金}}{\text{保單所有人權益}}$ 本指標用以衡量保險公司利用保單負債（準備金）相對於自有資本的放大倍數，反映每一元自有資本所支撐的保險負債總額。

解題方法

由財務管理與比率分析的架構切入：

1. 一般企業的財務槓桿為 $\frac{\text{總負債}}{\text{股東權益}}$。
2. 保險公司的營運特徵為「收取保費於先，給付賠款於後」，其資產負債表中比重最高、最具核心特性的負債即為「各種責任準備金」。
3. 當以保險業的核心負債（各種責任準備金）除以自有資本（保單所有人權益）時，即為傳統財務槓桿在保險業的具體體現，學理上特稱為「保險槓桿」（Insurance Leverage）。

選項分析

核心觀念

本題測驗財產保險經營中「費率釐訂方法」（Ratemaking Methods）的基本架構與分類體系。

保險學上，傳統財產保險費率釐訂方法主要可劃分為三大基本體系：

1. 判斷費率法（Judgment Rating）／觀察費率法（Inspection Rating）：適用於危險單位性質特殊、異質性高或缺乏足夠統計資料的大型與新興危險，完全由核保人員依個別查勘、危險觀察及專業經驗主觀評定費率。
2. 分類費率法（Class Rating / Manual Rating）：將大數法則下同質性高、危險程度相近的標的物集合編群，適用同一基準手冊費率（例如自用汽車保險、一般住宅火災保險）。
3. 增減費率法（Merit Rating / 調整費率法）：以分類費率為基礎，再根據個別被保險單位的特定實體危險狀況或實際損失經驗進行調整（給予加費 Charge 或減費 Credit）。

增減費率法主要包含三種基本類型：

• 表定費率法（Schedule Rating）
• 經驗費率法（Experience Rating）
• 追溯費率法（Retrospective Rating）

解題方法

本題的解題關鍵在於區分「三大費率釐訂法之主架構」與「增減費率法（Merit Rating）的次級分支」：

• 題目詢問「非屬」增減費率法者。
• 「觀察費率法」係獨立於增減費率法之外的基本方法（即判斷費率法的一種型態），並非在某個基準費率上進行增減，而是直接由核保人員觀察評定；其餘三者均為增減費率法項下的典型衍生方法。因此以體系層級切入即可迅速鎖定非屬者。

核心觀念

本題測驗財產保險經營學中「核保危險選擇」（Underwriting Selection）的分類及其決策型態。相關學理定義如下（本題以命題當年民國 107 年之保險經營學理及法規為準）：

1. 危險選擇的階段：

• 事先選擇（事前選擇）：指保險契約「成立前」，核保人員針對要保書、查勘報告等各項核保資訊進行危險評估，決定是否同意承保該筆業務。
• 事後選擇：指保險契約「成立後」，保險人依據危險變動、損失經驗、道德危險或理賠狀況，對已成立之契約進行追蹤、檢核，並評估是否繼續維持契約或變更條件。

2. 事先選擇之核保決策型態： 契約成立前，核保人員針對審查結果所做成的決策，傳統學理歸納為以下幾種：

• 正常承保（依標準費率及條件承保）
• 有條件承保（如加收保費、增加自負額、批註除外、限制保額等）
• 拒保（拒絕承保）
• 延期承保（暫緩承保，待危險狀況明確後再議）

解題方法

本題的破題關鍵在於​「契約成立的時間點」與「事先選擇」的本質關聯：

1. 鎖定時間點：題幹明確指出為「事先選擇階段」，意味著此時保險人尚在審核要約，保險契約​「尚未成立」。
2. 檢視決策客體：

• 「承保」、「有條件承保」、「拒保」均是保險人針對「要保人之要約」所為之承諾、附條件承諾或拒絕承諾之意思表示，屬於契約成立前的締約決策。
• 「終止契約」係使一個「已經有效成立」的契約向將來消滅其效力。在事先選擇階段，契約既未成立，根本無契約可供「終止」。因此，「終止契約」絕不可能為事先選擇之決策，而係屬於契約成立後的「事後選擇」處置手段。

選項分析

• (A) 終止契約：【錯誤，本題應選此項】 終止契約之前提，必須是「契約已有效成立並存續」。

核心觀念

本題考「保費合理原則」的目的。保費應依風險程度、損失經驗及費用等因素合理釐定，使保費與保險保障及風險相稱。合理的保費有助於建立公平的保險對價，也能提升商品吸引力與市場競爭力，進而促進投保。

但「保費合理」不等於「保險業者必然獲利」。業者是否獲利，還取決於實際理賠損失、營業費用、投資收益及經營管理等因素；保費合理原則本身無法確保獲利。

解題方法

先辨認題目問的是「相對較無助於」哪個目標，再比較各選項與保費合理原則的關係：

• 與公平交換、投保意願及市場競爭相關者，都是合理定價的直接作用。
• 獲利則是經營結果，受多項因素共同影響，不能單靠保費合理原則確保。

因此，最不屬於此原則直接達成目標的是「確保保險業者獲利」。

選項分析

(A) 建立公平對價機制：錯誤選項。 合理保費使保費與承保風險及保障內容相稱，讓要保人支付的保費與保險人承擔的風險形成較公平的對價關係，屬於保費合理原則的重要目的。

核心觀念

本題考「責任準備金提存的基本原則」。責任準備金是保險人為履行已承擔的保險責任，依相關精算及法規要求提存的負債；提存的目的在於確保未來理賠及其他保險給付有相應財源。

常見的基本原則包括：

• 充分性：提存金額須足以支應未來可能發生的保險給付。
• 必要性：提存須以履行保險責任所需為基礎，不應任意高估或低估。
• 周延性：提存範圍應涵蓋相關保險責任及應考量的風險。
• 獲利性：著眼於收益或利潤，不是責任準備金提存的基本原則。

法規背景可參照《保險法》及《保險業各種準備金提存辦法》；本題以命題當年（民國 107 年）法規為準。相關準備金規範後續曾配合會計制度及保險合約負債衡量方式修正，現行法已修正。

解題方法